中国奶业到了最危险的时候？
编者按：本文来自微信公众号 市值观察（ID：shizhiguancha），作者：大熊，创业邦经授权发布。
最近，#多地出现倒奶杀牛现场#话题，冲上热搜。
有报道显示，在河北、山东、内蒙古等地，因为奶牛养殖规模大、供应足，竟出现“奶贱伤农”，养殖户不得不“倒奶杀牛”的现象。
但这件事，是真的吗？
01 “倒奶杀牛”，再现江湖？最近，众多自媒体纷纷“惊呼”：“倒奶杀牛”正卷土重来。
很快，许多人尘封的记忆被立刻唤起。在中学课本上，1929年美国爆发大危机，资本家宁愿把牛奶倒河里，也绝不给穷人留一滴。
万万没想到，这种在万恶的资本主义国家才有的事，竟然发生在我们身边？
有人义愤填膺，觉得是可忍孰不可忍！有人倍感惶恐，认为这是经济下行的前兆；有人苦苦追问，不知问题究竟出在哪里？
但就是没人追问——这件事，是真的吗？
其实，只要认真分析、追根溯源，就会发现不少疑点。
比如，几乎所有报道“倒奶杀牛”的自媒体，都重复了下面这些话。
从这里我们可以得知，一个南方的奶农告诉你，北方出现了“倒奶杀牛”的现象。
但只是一个“线索”，还算不上“事实”。按道理，此时应该顺藤摸瓜，找到老李口中的北方奶农，看看他是不是正在哭天抹泪、倒奶杀牛，同时拍几张照片作为佐证。
但这些，都没有。
继续往后看，你还会发现，老李的真实身份并不是“奶农”，而是“牛贩子”。
一个南方的牛贩子，跟你说北方行情不行，南方行情稳定。先不说这事是真是假，你会不会怀疑一下他的立场和动机？
毕竟，奶农谈论“倒奶杀牛”，可以理解为物伤其类。但对牛贩子来说，这是跨区套利的商机啊！
当然，很多自媒体又提供了一个“佐证”，就是“德旺农牧”——一个北方的牛贩子。
敢情“倒奶杀牛”的事，谁都没瞧见，听的都是一南一北的牛贩子瞎咋呼呗？
当然，奶业内部也有人提到过“倒奶杀牛”，是某奶协公众号上一位奶协领导写的文章，引用的是奶农说的一句“气话”，本意是希望发出行业警示，预防“倒奶杀牛”的发生。
也就是说，“倒奶杀牛”尚未发生，它只是一个传说。
实际上，即便事情真到了不可挽回的那一步，理性的奶农也极少会“倒奶杀牛”。因为，奶和牛都会用更低的价格卖给奶贩子、牛贩子，这样能尽量回本、减少损失。
但在一些自媒体那里，行业预警变成了“多地现‘倒奶杀牛’！奶农这样说...”、“多地现‘倒奶杀牛’！奶牛被杀掉卖肉，奶农：1个月能亏几十万”等惊悚文章，“倒奶杀牛”渲染成了既成事实，甚至普遍现象。
这显然是极其不正常的。
对此，河北官方很快给出了正式回应：“倒奶杀牛”，系不实说法。
02 焦虑从何而来？事件虽已澄清，但焦虑并未散尽。
谣言之所以比真相跑的快，某种程度上，说明其中存在一定的可能性。
而“倒奶杀牛”的谣言之所以流传甚广，其直接原因来自原奶价格暴跌。
2022年12月29日，河北奶协发布2023年第一季度生鲜乳交易参考价为4.1元/公斤，最低价3.93元/公斤。
但养殖场委员主动提出：将最低价下调到3.85元/公斤，希望乳企能应收尽收、如期续约，并在扛过这段困难期后能补偿差价。
这样的“破盘价”，让大部分奶农失去了盈利空间。不少人正是因此赌气，扬言要“倒奶杀牛”。
▲东兴证券研报：《国内外乳制品价格存在下行压力》
但如果你仔细观察国内原奶价格，你会发现，3.85元/公斤并不是近年来的最低值。2020年4月，全国原奶价格甚至跌破过3.6元/公斤。
那么，事情是怎么突然走到今天这一步？
其实，是短期和长期两方面的因素共同造成的。
先说短期因素，第一个就是新冠疫情。
近3年来，乳品消费惨遭疫情蹂躏，行业从9%-12%的高增长转向负增长。以2022年1-11月的数据为例，纯奶、酸奶类消费整体下降了5.3%。
毕竟在“清零时代”，“米面油菜”才是绝对刚需，牛奶只是锦上添花的配角，囤也囤不住。加上居民收入下降，很多人干脆减少了乳品消费。
特别是年关之际，恰逢学校放寒假，“学生奶”这块稳定而巨大的需求突然消失，迫使乳企不得不降低产量，对原奶的需求因此骤减。
消费需求疲软，供给端的成本却在节节攀升。
2022年，俄乌冲突骤然爆发，让国际大宗商品价格一路飙升。仅2022年12月，玉米均价就同比上涨8%，豆粕涨45.5%，苜蓿涨43.5%……
要知道，饲料成本在原奶总成本中占据70%的大头。饲料成本如此上涨，确实让奶农苦不堪言。
但事情的复杂性在于，一部分奶农走到绝境，却纯属作茧自缚。
实际上，大部分奶牛养殖户都会与乳企签长期协议，以规避价格波动的巨大风险。但有些人，签协议又要搞投机。奶价高了，他们就单方面撕毁协议，卖给出价高的奶贩子；奶价低了，他们又哭爹喊娘说乳企不收奶，吵吵着要“倒奶杀牛”。
谁能想到，这种首鼠两端的奶农，本身就是问题。
短期因素，已足以说明问题爆发的原因。但立足长期，我们才能看清更宏大的趋势。
当原奶价格不断下降，有人便想当然地认为，是奶牛养太多了。
实际情况恰恰相反。
2021年中国牛奶行业分析报告显示：中国奶牛存栏量，从2014年的1128万头，持续下降到2021年的930万头，近年来连创新低。
与此同时，中国牛奶产量却从2014年的3159.88万吨，持续攀升到2021年3682.7万吨，近年来连创新高。
如此“反常识”的此消彼长，反映出中国奶牛养殖业正经历一场深刻的结构变迁：奶牛存栏量不断减少，是因为低产的小型牧场在持续退出；牛奶产量不断增加，是大型牧场的奶牛单产在持续上升。
特别是2018年，国家针对奶牛养殖实施两大举措：一是要求2020年国内奶源自给率，要保持在70%以上；二是《环境保护税法》实施，对向环境直排粪污的养殖场征收环保税。
这一面强化了大型牧场的建设，一面加速了小型牧场的出清。
▲国元证券研报：《不惧风雨，回归本源——乳品行业深度研究报告》
结果，在中国奶牛存栏量逐年减少的情况下，环境污染降低了，奶牛单产提高了，乳品品质提升了，整体效益增加了。
可见，奶牛养殖的规模化、集约化、规范化，只会成为不断强化的大趋势。
03 破局的关键搞清了问题的根源，破局就不再是难题。
1月6日，河北省农业厅紧急出台纾困政策，要求下发4000万“喷粉补贴”，解决养殖实际困难，最大限度保护奶农利益。
国内乳企龙头伊利，更与牧场大量签订5-10年的超长协议。为体现头部企业的责任担当，近期伊利不但没有拒收过一滴好奶，反而增加了10%的收奶量。
业界的有识之士更不断呼吁，希望国家能出台相关政策。比如在供给端，可以给予牧场贴息贷款，帮奶农暂渡难关；在消费端，可考虑发放“乳品消费券”，促消费、纾困局一举两得。
而从更长远的角度看，只有将规模小、养殖散、质量低、抗风险能力差的小型养殖户，发展或替代为规模化、集约化、规范化的大型养殖场，才能靠规模降成本，靠品质提收益，以熨平外部环境和经济周期带来的波动。
这方面，国内乳企有不少成熟可靠的做法。
比如君乐宝、飞鹤，通过实施“种养加”一体化，自己就把牧草种植、奶牛养殖、乳品加工的活全干了。不但降低了成本、提升了品质、保护了环境，更无惧外部环境的剧烈波动。
另外，为了让中国人爱喝奶、喝好奶，乳企也在不断创新。
像飞鹤，通过建立中国 母乳数据库、全球第一份中国 母乳必需氨基酸动态图谱，研发出“更适合中国宝宝体质”的好奶粉，愣是在洋奶粉肆虐的市场上，一点点夺回了本该属于中国人的阵地。
针对国人乳糖不耐受的客观实际，伊利、蒙牛运用乳糖水解技术，分别推出伊利舒化奶、蒙牛新养道这类“零乳糖”产品，基本解决了中国人一喝牛奶就拉稀的大难题。
而立足于更长远的未来，伊利、蒙牛等龙头乳企，早已开始海外布局，将中国的产品、品牌扩展到泰国、印尼、新西兰、卡塔尔等国家，在国际上打造“中国好奶”的口碑，让中国乳制品走向全世界。
只有通过不断创新，才能真正解决发展中的问题，让“倒奶杀牛”不再发生。
实际上，经过十年教训、十年生聚，中国奶业早已今非昔比，不论是牧草种植、奶牛养殖，还是技术研发、产品创新，都处于历史上最好的水平。
而中国奶业市场的深度、广度、潜力，依然非常巨大。
《2021中国奶商指数报告》显示，中国每天摄入乳制品的“牛奶人口”只有3.6亿。也就是说，10多亿人没有或极少喝奶。但欧美国家几乎全员喝奶，普及率100%。
这表明，中国乳制品消费还处在初级阶段，具有巨大的成长空间。
从长期来看，目前奶业遭遇的，不过是暂时的小波折。伴随经济的回暖、消费的复苏，只要注意强化产业链企业间相互衔接，就没有大问题。
要真正呵护奶业的健康成长，最重要的是要凝聚共识、管理预期，不要一点小波动出来就吓破了胆，以至于风声鹤唳、唱衰行业。
毕竟，信心比黄金还重要。
实际上，中国奶业发展至今着实不易，其中经历了太多的质疑与中伤。但展望未来，随着中国人收入的增长、观念的提升、乳品品质提高，奶业消费的群体、规模只会越来越大。
这是中国奶业的大趋势、大方向、大预期，更是不可动摇的基本盘。
所以，只要认清了这一点，今日看似难越的关山，在宏大的发展进程中，或许只是一段浅浅的沟壑。